Wat is BFUSD?

BFUSD: Futures-collateraaltoken

BFUSD is een opbrengstdragende token, speciaal ontworpen voor futures-handelaars. Het is 1:1 inwisselbaar met USDT en heeft een dubbele functie: het fungeert als marge-collateraal voor je handelsposities en genereert tegelijkertijd dagelijkse USDT-beloningen.

Dit stelt handelaren in staat hun marge voor zich te laten werken en passief inkomen te verdienen, zelfs wanneer deze niet actief in een trade wordt gebruikt.

Belangrijke punten over BFUSD

• Collateraal voor futures: BFUSD kan worden gebruikt als onderpand of marge om de koopkracht in futuresmarkten te vergroten.
• Dagelijkse USDT-beloningen: Door BFUSD simpelweg in een futures-wallet te houden kun je dagelijks USDT-uitkeringen verdienen; actieve traders komen mogelijk in aanmerking voor hogere tarieven.
• Risico-buffer: Een speciaal reservefonds, aanvankelijk gefinancierd met 1 miljoen USDT, ondersteunt het product en helpt beloningen te stabiliseren tijdens volatiele periodes.

Hoe BFUSD werkt

Wanneer je USDT converteert naar BFUSD, ontvang je een activum dat zowel als collateraal als beloningsdragend instrument functioneert. Houders ontvangen dagelijkse beloningsdistributies uitbetaald in USDT. Als je BFUSD als marge gebruikt bij het plaatsen van futures-trades, kun je vaak toegang krijgen tot een verhoogde beloningsklasse.

Waar BFUSD-beloningen vandaan komen

Beloningen aan BFUSD-houders worden gefinancierd door de investerings- en hedgingactiviteiten van het platform. Twee primaire mechanismen ondersteunen de beloningspot:

• Delta-hedging: Het platform hedgt blootstelling tussen spot- en futuresmarkten om funding fees te innen en tegelijk directioneel risico te verminderen.
• ETH-staking: Opbrengsten uit BFUSD-verkopen kunnen worden toegewezen aan het staken van Ether; het stakingrendement helpt de BFUSD-beloningen te financieren.

Basisbeloningen vs Verhoogde beloningen

Beloningen zijn verdeeld in twee hoofdgroepen:

• Basistarief: Een standaard dagelijkse beloning beschikbaar voor iedereen die BFUSD in zijn futures-wallet aanhoudt.
• Verhoogd tarief: Een hogere beloningsklasse voor gebruikers die actief handelen met BFUSD als onderpand.

Reservefonds en bescherming tegen funding-shocks

Om de impact van negatieve fundingrates en extreme marktbewegingen te beperken, ondersteunt een reservefonds het hedgingprogramma. Het fonds begon met een allocatie van 1 miljoen USDT en wordt aangevuld over tijd met inkomsten uit hedging en staking van het platform, wat een extra beschermingslaag biedt voor beloningsstabiliteit.

Hoe te beginnen met BFUSD

Beginnen is eenvoudig. Typische stappen zijn:

1. Log in op je account op de exchange of het derivatenplatform.
2. Open de futures- of derivatensectie en zoek het BFUSD-product of de conversietool.
3. Kies het aantal USDT dat je wilt converteren en bevestig de aankoop van BFUSD.
4. Schakel indien vereist de multi-asset margin-modus in; deze instelling maakt het mogelijk BFUSD als onderpand te gebruiken voor meerdere futuresposities.
5. Houd BFUSD aan om basisbeloningen te verdienen of gebruik het als marge om toegang te krijgen tot verhoogde beloningen.

Hoe BFUSD inwisselen naar USDT

Het inwisselen van BFUSD is doorgaans een eenvoudige conversie terug naar USDT in een 1:1 verhouding. De gebruikelijke stappen zijn:

1. Open je futures-wallet en ga naar de BFUSD-sectie.
2. Kies de inwissel- of converteeroptie.
3. Voer het aantal BFUSD in om te converteren en bevestig de inwisseling.

Houd er rekening mee dat er kleine kosten gelden bij koop- en inwisseltransacties, en dat periodes van hoge vraag kunnen leiden tot tijdelijke inwisselvertragingen van enkele dagen.

Voordelen voor handelaren die BFUSD overwegen

• Passief inkomen: Verdien dagelijkse USDT-beloningen door BFUSD in een futures-wallet aan te houden.
• Verbeterde leverage: Het gebruik van BFUSD als onderpand kan de beschikbare marge voor trades vergroten.
• Eenvoudige conversie: BFUSD wisselt in op pariteit met USDT, wat je liquiditeit geeft wanneer nodig.
• Extra stabiliteit: Een reservefonds helpt beloningen te dempen tijdens volatiele marktomstandigheden.

Risico's en praktische overwegingen

• Kosten: Converteren naar of van BFUSD brengt doorgaans een kleine vergoeding met zich mee (ongeveer 0,1%).
• Marktafhankelijkheid: Beloningspercentages variëren met marktprestaties en de effectiviteit van hedging- en stakingstrategieën.
• Tijd voor inwisseling: Tijdens pieken in de vraag kunnen inwisselingen tijdelijk vertraagd zijn.

De conclusie

BFUSD is het meest geschikt voor futures-handelaars die margefunctionaliteit willen combineren met stabiele USDT-uitkeringen. Het kan zowel passieve houders die dagelijkse beloningen zoeken als actieve traders die hun marge-efficiëntie willen vergroten ten goede komen. Overweeg voordat je converteert de kosten, mogelijke vertragingen en marktomstandigheden om te bepalen of het past bij je handelsstrategie.